揭秘永安期货持仓结构分析：探寻市场的玄机

揭秘永安期货持仓结构分析:探寻市场的玄机

永安期货持仓结构分析:永安期货

永安期货

截至8月24日永安期货持仓量为32191手,较8月26日增加897手,增幅为24.86%;累计成交681034手,较8月26日增加45747手,增幅为11.97%。

永安期货(博客,微博)持仓结构分析:永安期货

永安期货

永安期货09合约持仓减仓597手,增仓5692手,跌幅为12.67%;累计成交183865手,较8月26日增加72253手,增幅为4.05%。

成交持仓分析:主力合约成交量前20名增仓1308手,后20名增仓11578手,增仓增仓605手,增仓幅度高于前20名的增仓幅度。

成交持仓分析:有色板块资金流向

成交量前20名增仓4191手,后20名增仓1221手。增仓2713手,增仓4568手。

铁矿石及油脂板块沉淀资金增仓明显。沪铝资金流入较多,持仓增幅超过5%;棕榈油资金流入相对较少,持仓量下降。豆油品种中,资金流入位居前列,持仓增加了1801手。菜籽油品种中,资金流入位居居前,持仓增加630手,持仓量微增1816手。

镍板块沉淀资金增仓幅度明显。沪镍板块增加153手,涨幅为0.98%;沪银板块资金流入流出较多,持仓增加近2万手。

塑料与PP:周四PP主力合约高开高走,收涨0.41%。现货方面,今日LLDPE主流报价稳定,山东地区报价9650-9700元/吨。华北地区交投气氛一般,下游工厂采购维持刚需,交投氛围尚可,然华北地区出货为主。华南地区受拉丝、塑编复产及物流运输的影响,报价略有下调,但整体成交一般。

PP:周四PP低开高走,但基本面暂无支撑,价格仍受基本面制约,其中PP窄幅震荡为主。PP方面,扬子石化7042出厂价下调100元/吨至8400元/吨,独山子石化5042出厂价下调200元/吨至8450元/吨,扬子石化全密度装置暂未开车。目前石化企业开工率仍处于相对高位,供应压力暂存。下游需求端刚需支撑,在原油以及化工品偏强下,PP成本端支撑较强。但目前塑料上方压力重重,下方空间较小,且刚需支撑力度不足,预计回调力度有限。揭秘永安期货持仓结构分析:探寻市场的玄机,上半年,上半年,大商所与永安资本分别斩获9个、3个、2个席位,形成一个交易日成交量较常年同期明显增长的格局。他们共同关注的点在于在11个品种的品种均有明显的增仓,说明一个品种的资金呈现出明显的季节性,也说明一个品种的品种的资金增仓趋势也在持续。

在多方势能持续、盘面振荡的背景下,市场结构的变化在于多空的争夺情况。市场在面临前期高位下的估值、持仓变化、资金面变化、供给变化、技术面等多方面因素,各自的分析方法各有千秋,各自的心理层面分析以及基本面研究已经达到了极致。从品种供需层面上看,明年的市场仍然是资源和产业相互博弈的局面,市场博弈呈现长期化趋势,产业客户和机构投资者的热情还在不断释放,市场结构上的差异和相关产业链的矛盾还在继续升级。当下的行情是比较复杂的,投资者还是要以理性为主。

永安期货观点:寻找确定性机会,一窥市场结构的核心,市场整体策略的转变是自然、一致性的。在产业层面,虽然随着保供稳价措施的进一步落实,下游需求的回暖仍有望延续,但预计传导到价格上仍需时间。从产业层面看,2022年政策托底的力度可能边际减弱,地产后周期板块可能会面临盈利的调整,在此背景下,可以重点关注生猪、白酒、电力等的投资机会。目前来看,中短期内市场仍然以结构性机会居多。

国泰君安期货:短期中性,逢低布局多单

昨夜,内外盘油价再次回调,美股小幅下跌,市场依旧在交易经济复苏的确定性和疫情拐点的到来。在市场前期的交易博弈中,市场表现为风险资产再度出现大幅回调。但我们认为,市场仍在交易经济复苏的确定性和一致性的机会,在上述逻辑下油价波动或将有限。长期来看,油价的走势更多的受到市场对于原油供需平衡表的利好与紧缩节奏的持续调整。如果没有新的超预期供应增量落地前(如OPEC+出现计划外增产、美解除对伊原油出口制裁、美页岩油大幅超预期恢复等),油价的波动区间或将在未来一周内重回100美元/桶以上。考虑到美国等海外主要经济体的疫情走势仍在恶化与市场的通胀逻辑,外盘两油未来波动或将继续收窄。