揭秘基建板块：哪些领域将成为未来的风口？

揭秘基建板块:哪些领域将成为未来的风口?这种类型的并购,将是未来快速成长的大势所趋,已经蓬勃发展。接下来,我们对基建的视野和理解会逐渐由主主主业主导,探索通过并购、入股、解禁等多种形式来为龙头企业提供新的盈利模式,使之成为稳增长下基建投资的主渠道。在4月中旬之前,我们看到A股市场开启了“久违的暴涨”行情,从业绩预期角度,基建板块的投资机会将逐渐显现。

2020年基建板块的靓丽业绩,成为A股最近两年的最佳投资标的之一。但值得注意的是,基建板块的投资机会会逐渐进入到后期。基建板块也是未来将面临和2020年类似,不同之处在于,今年初政府工作报告提出的“新增专项债额度8000亿元,进度靠前”,这是在财政部的部署下,地方政府提前完成全年3.65万亿元的任务,并且对应基建的增速在3%-4%。

从整个基建的趋势来看,基建和地产,已经触底反弹。除了国家对于基建项目的各种扶持,各地也积极地推出了一些扶持政策。像房地产政策,其实就是对内在保障房、发展用地、基础设施、财税等方面,的精准支持。这些政策基本上指向了稳增长方向。

不过,今年的行情不太可能像过去两年那样逆转。毕竟过去两年的高估值低风险已经被市场调整了很多,再叠加疫情和市场环境,高估值的行业都已经被消灭了,基建还会是未来的亮点吗?

一位中型券商首席经济学家李超表示,中国稳增长的重要政策缺失,2020年稳增长大概率会继续是政策的主基调,2021年是扎实的经济周期底部,因此基建和地产可能是一个较好的“稳增长”政策选择。另外,2021年的政治局会议也重申了,要推进保障性住房建设,支持商品房市场更好满足购房者的合理住房需求。这些政策对经济和市场都有明显的“利好”。

李超表示,政府工作报告中也提到,支持各地从当地实际出发完善房地产政策,支持刚性和改善性住房需求,优化商品房预售资金监管,促进房地产业良性循环和健康发展。

中国期货业协会副会长、新财富期货分析师张骏认为,总的来看,去年经济承压,尤其是今年初的政策促消费,使得居民储蓄率在上升,而居民贷款增速只是持续降低,金融系统也在努力应对,因而居民更愿意把更多储蓄用来投资和消费,所以消费需求是存在结构性的,但是,疫情以来,社会的信心恢复是一个缓慢的过程,并且不排除疫情会影响居民的正常生活。揭秘基建板块:哪些领域将成为未来的风口?我们先来看一看,基建概念股的形成原因,从2013年开始,我们就有相关的分析,预计年内基建股将会成为市场上的热门赛道。

2014年11月1日,国务院批复《发展基建促进创新创业促进发展第十一批次工程》,提出了要建设一批“具有国际影响力的基础设施体系”,重大水利工程、重点工程、特许经营项目,具有重大基建概念的A股有望受益。

从2009年至今,我国投资规模已经超过1500亿元,列世界第二大基建投资的国家为5个,而我国基建投资主要从2012年开始,由于时间较短,年内基建的投资增速下滑速度明显放缓,截至目前,我国的基建投资累计增速仅为3.6%。虽然当前的"投资增速反而可能在未来一年停留在一年左右的时间",但这并不影响着基建领域的长期发展。同时,国务院对于三大经济指标的变动,对于基建的发展也是有着极大的利好。

基建概念股:1.电力:水电:从政策和集团政策看,最近国家大力发展水电,带动着水电装机增速加快,对于水电增速有积极的促进作用。而水电投资成为最大的火电企业,与国网规划中所说的“抽水蓄能”有着本质的区别。水电建设成为旺季不旺的主要原因。

2.汽车:从最新的消息来看,汽车经销商普遍已经开始积极销售新能源车,虽然传统车企的新能源车销量在增长,但新能源车销售的数量仍然比较有限。新能源车企业对于市场增长的信心仍然比较不足。与此同时,传统车企的销量仍然不稳定。根据国家能源局发布的新能源车销售情况,2017年上半年,我国新能源车的销量为206.7万辆,同比下降14%,较2018年同期增长49.1%。这是自2015年以来,我国新能源汽车销量最低的一年。

3.家电:从国家政策看,2017年家电行业发展较为平稳,发展步伐有所加快,但是由于宏观调控的加码,这个增长动力不足。同时,近几年,我国人口规模进一步扩大,对家电的需求也越来越大,家电企业的营业收入增长率逐步上升,与发达国家的差距逐渐缩小。家电企业的市场份额仍然是很小的。

4.白电:2016年,是很多家电企业进入成长期的一个重要转折点。大家都知道,家电行业被看做是比较好的消费建材品种。但是,家电行业也是要意识到这个变化的。家电行业进入成长期的时间已经不短了,有发展空间,需要特别注意。